قاعدة ال100 - Rule of 100

قاعدة تقريبية في إدارة المحافظ لتحديد النسبة المثالية للأسهم ضمن محفظة المستثمر وفق عمره، بطرح عمره من الرقم 100.

كيف تُطبَّق وما حدودها؟

مستثمر يبلغ 60 عامًا توصيه القاعدة بتخصيص 40% من محفظته للأسهم وتوزيع الباقي على أصول أقل مخاطرة كالسندات. وقد تطورت لاحقًا إلى قاعدة ال110 مع ازدياد متوسط الأعمار المتوقعة. وتبقى هذه القواعد نقطة انطلاق إرشادية لا بديلًا عن تقييم شخصي لتحمل المخاطر وأهداف الاستثمار وأفقه الزمني.

ماذا يعني ذلك للمستثمر؟
القاعدة تستعمل العمر بديلاً عن الأفق الزمني، وهما ليسا الشيء نفسه؛ فمن يتقاعد ولا يمسّ محفظته عشرين عاماً أفقه أطول مما يوحي به عمره.

الرجوع إلى المعجم