مدير المحفظة الماليّة - Portfolio manager
الشخص أو الفريق المسؤول عن انتقاء أصول محفظة استثمارية وتنفيذ استراتيجيتها وإدارة تداولها بما يحقّق أفضل أداء ممكن ضمن حدود المخاطر المتّفق عليها.
ماذا يفعل عملياً؟
يوزّع الأصول بين الفئات ويختار الأوراق داخل كل فئة، ويعيد موازنة المحفظة دورياً، ويراقب انحرافها عن مؤشّرها المرجعي، ويقدّم تقارير الأداء إلى أصحابها.
لماذا يهمّ اختياره؟
لأن الفارق بين مدير وآخر ينعكس مباشرةً في العائد الصافي بعد الرسوم؛ فيُنظر إلى سجلّه عبر دورات سوقية كاملة لا في سنة واحدة، وإلى اتّساق أسلوبه مع ما يعلنه.
هل يلزم دائماً؟
لا؛ الاستثمار السلبي يستغني عن انتقاء الأوراق ويكتفي بتكرار مؤشّر مرجعي بكلفة أدنى، فيصبح دور المدير تنفيذياً أكثر منه انتقائياً.
